Quatre nouvelles stratégies ont rejoint la gamme en juillet
Quatre stratégies ont rejoint Neutral Trade en juillet 2026 : CTA - Systematic Alpha, Options Market Making, HFT Multi-factor et CTA - Longshort Alpha. Voici comment chacune génère ses rendements.
La gamme publique de juillet s'est enrichie de quatre coffres — deux portefeuilles quantitatifs directionnels, un desk d'options Bitcoin et un système multi-factoriel haute fréquence. Ensemble, ils élargissent la plateforme bien au-delà du rendement neutre au marché.
CTA - Systematic Alpha, par Hyperithm
Annoncé le 8 juillet · Directionnel · Actions américaines · Dépôts en USDC
Systematic Alpha est le type de produit habituellement réservé à la finance traditionnelle : une stratégie systématique, uniquement acheteuse, qui négocie les ETF d'actions américaines et les contrats à terme sur indices les plus liquides.
Plutôt que de dépendre d'un seul signal, elle exécute le retour à la moyenne et le suivi de tendance ensemble dans un seul système — deux signaux qui produisent des gains dans des régimes de marché différents, associés à un dimensionnement des positions tenant compte de la volatilité.
Avant de l'ouvrir au public, nous avons fait ce que nous faisons toujours : nous l'avons exécutée en direct avec notre propre argent, à partir du 12 mai 2026.
Ses premiers mois sur la plateforme illustrent bien ce que représente réellement une stratégie directionnelle. Elle a progressé par à-coups — avec plusieurs reculs de 3–4 points en cours de route — jusqu'à +11.9% cumulés au 27 juillet, puis elle a rendu près de la moitié de son gain cumulé en trois jours, clôturant le mois à +6.72% net.
Cette trajectoire correspond à une stratégie qui fonctionne comme prévu, et non à un échec. Elle est conçue pour un capital patient sur un horizon trimestriel à annuel, et les phases de baisse font partie du jeu. C'est précisément pour cela qu'une poche directionnelle diversifie un portefeuille neutre au marché au lieu de le dupliquer — et pourquoi vous devez la dimensionner en conséquence.
La TVL s'établit à $2.06M au 30 juillet. À partir du 1er août, le dépôt minimum est de $1,000.
Options Market Making, par Xanthas
Lancement discret le 25 juin, annoncé le 14 juillet · Neutre au marché · Volatilité BTC · APY cible de 35%
Xanthas exploite un système de tenue de marché automatisée sur l'ensemble de la surface de volatilité du Bitcoin, avec un avantage particulier sur les structures à plusieurs jambes.
Les rendements proviennent de deux sources :
- Prime de risque de variance — obtenue en vendant systématiquement de la volatilité à court terme.
- Valeur relative — avantage tiré d'une valorisation des structures d'options à plusieurs jambes meilleure que celle du marché.
Un point sur lequel nous voulons être directs : bien que delta-neutre, ce coffre est plus volatil que les coffres delta-neutres que nous avons proposés auparavant. D'après l'historique de performance pré-plateforme de la société, vérifié auprès des données d'échange, sa perte maximale est d'environ −15% ; sur la plateforme, il a déjà enregistré une baisse de 6.82% en cinq semaines. La société vise un APY de 35% — mais dimensionnez votre allocation en tenant compte de la perte maximale, et pas seulement du rendement.
Pas de prêt. Pas de staking. Pas d'émissions. Le P&L de trading réel d'un desk d'options, accessible avec un portefeuille Solana.
Depuis son lancement discret du 25 juin : +1.72% net, et +1.56% sur le seul mois de juillet.
HFT Multi-factor, par Vision Research
En ligne le 17 juillet · Neutre au marché · 100+ sous-stratégies · Capacité de $1M
HFT Multi-factor exécute plus de cent sous-stratégies fondées sur des modèles factoriels d'apprentissage automatique, et négocie les principaux actifs liquides et les contrats à terme perpétuels.
Le moteur de rendement : capture du spread achat-vente et remises de teneur de marché, signaux alpha à horizon court, et inefficiences de marché de courte durée. L'exécution se fait sur Binance, avec la conservation et le règlement hors échange par Ceffu — les actifs ne restent jamais sur l'échange lui-même. Le risque est géré avec des modèles de regroupement de volatilité et des contrôles stricts de perte maximale.
Avant son référencement sur Neutral Trade, le système a constitué un historique de performance en direct de 18 mois, selon les données de la société vérifiées auprès des échanges. La capacité est plafonnée à $1M car les avantages haute fréquence s'érodent avec la taille — une capacité réduite est une caractéristique, pas une limitation. La société vise un APY de 39%.
Ses deux premières semaines sur la plateforme sont pratiquement stables (−0.30% au 30 juillet), ce qui est une fenêtre trop courte pour en tirer une conclusion. Dépôt minimum : 100 USDC.
Le profil complet de la société Vision Research a été mis en ligne dans l'application à la fin du mois, en même temps que le coffre.
CTA - Longshort Alpha, par C Research
En négociation depuis le 23 juillet, annoncé le 28 juillet · Directionnel · Capacité de $1M
L'ajout le plus récent, et celui qui présente le plus long historique de performance pré-plateforme.
CTA - Longshort Alpha est un portefeuille systématique long-short sur les contrats à terme perpétuels crypto, avec une corrélation à un chiffre avec les fonds crypto comparables — ce qui est précisément ce qui le rend intéressant. Une stratégie qui produit de bons gains mais qui évolue comme tout le reste de ce que vous détenez ajoute du rendement sans ajouter de diversification. Celle-ci est conçue pour ne pas le faire.
L'avantage est à contre-courant : la stratégie tire profit de l'encombrement du marché et des changements extrêmes de sentiment, en se positionnant contre la foule lorsqu'elle est mal placée et en sortant à mesure que les prix se normalisent. L'exposition directionnelle nette est délibérément maintenue à un niveau faible. Elle surveille 500+ symboles en continu et négocie activement environ les 30 principaux perpétuels, en exploitant trois moteurs de rendement en parallèle :
- Momentum intrajournalier — capture des inefficiences lorsque les marchés deviennent encombrés
- Collecte de funding — récolte des écarts de taux de financement sur les perpétuels
- Retour à la moyenne et vente de volatilité — des rendements dans les régimes calmes
Parce qu'elle est long-short, les rendements proviennent de la sélection en valeur relative — quels actifs sont mal valorisés les uns par rapport aux autres — et non de la prévision de la direction du marché.
La société négocie cette stratégie en direct depuis octobre 2024 : 22 mois de rendements en direct avant son référencement ici, dont 16 en hausse et 6 en baisse, avec un plus mauvais mois à −1.6% (mars 2026) et une perte maximale sur l'ensemble de l'historique en direct d'environ −4.2%. Elle a été mise à l'épreuve lors de la cascade de liquidations d'octobre 2025, la plus importante de l'histoire de la crypto.
La société vise un APY de 24%. La capacité est de $1M au lancement, avec 1x NT Points. L'équipe négocie environ 90% de son propre capital dans la stratégie — elle gagne quand vous gagnez.
Une transition : Cross-Exchange Arb prend fin
Un départ à signaler en toute transparence. La direction de Hyperithm a pris la décision stratégique de mettre fin à son coffre Cross-Exchange Arb et de se concentrer sur sa nouvelle stratégie. Il s'est clôturé comme l'un de nos produits les plus réguliers : +8.1% depuis son lancement le 30 décembre 2025, neutre au marché sur toute la durée.
Les déposants peuvent retirer normalement — ou utiliser Transfer pour passer directement dans n'importe quel autre coffre en une seule transaction, y compris le Systematic Alpha de Hyperithm.
Les stratégies sur Neutral Trade apparaîtront et disparaîtront par conception. Les capacités se remplissent, les avantages évoluent, les sociétés se recentrent. La plateforme est conçue pour que votre capital puisse suivre l'opportunité.
Les chiffres de performance sont nets de frais, calculés sur la valeur de part, au 30 juillet 2026. Les historiques de performance pré-plateforme sont fournis par les sociétés de gestion et vérifiés par rapport aux données des échanges. Les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs. Découvrez toutes les stratégies sur neutral.trade/strategies.